10 月 4 日，中指研究院发布《2024 年三季度中国房地产市场总结与趋势展望》，报告表明，今年以来，全国土地市场持续处于低温运行状态。前三季度，300 城住宅用地供求面积同比降幅均超过三成，出让金降幅超四成，房企拿地依旧聚焦于上海、杭州等热点城市的优质板块。
依据中指研究院的统计，2024 年 1 至 9 月，TOP100 企业拿地总额为 5324 亿元，同比下降 38.1%，受上年低基数影响，相比 1 至 8 月降幅收窄 1.9 个百分点。2024 年前三季度，全国 300 城住宅用地供求规模同比降幅均在三成以上，土地出让金降幅超四成，三季度同比降幅略有收窄。在土拍方面，房企拿地战线收缩，仅有部分热点城市的优质地块能吸引房企积极参拍，但底价出让仍是多数城市土拍的常态。前三季度，300 城成交楼面均价同比下降 13.3%，溢价率较去年同期下降 0.7 个百分点，拿地企业仍集中在央国企和地方国资。
从各线城市的情况来看，住宅用地推出、成交规模同比均下降，土地出让金降幅均在四成以上。根据中指数据，2024 年前三季度，一线城市住宅用地推出面积同比降幅超五成，其中上海同比降幅在六成以上；二线、三四线城市受供应端以及房企投资信心持续偏弱的影响，推出、成交指标同比降幅均在三成以上，土地出让金降幅均超四成。成交楼面均价方面，一线城市同比上涨 10.8%，二线、三四线城市同比分别下跌 16.0%、12.8%，部分城市的优质地块拍出较高溢价，而多数城市或郊区的土拍情绪仍较低。
在土地出让金方面，根据中指数据，2024 年 1 至 8 月全国土地出让金收入超 30 亿元的城市共 97 个（峰值为 2020 年的 210 个），其中 75 个城市出让金收入较过去 5 年同期峰值下降超 50%。此外，土地成交城市集中度进一步提升。根据中指数据，2024 年 1 至 9 月，住宅用地出让金 TOP10、TOP20 城市占全国出让金的比重较 2023 年全年均有所提升，TOP20 城市住宅用地出让金占全国比重近 60%。
从中指研究院监测的 22 城竞拍热度来看，三季度房企拿地仍然聚焦在上海、杭州等热点城市的优质板块。数据显示，2024 年前三季度，22 城住宅用地溢价成交占比为 28.3%，较去年同期回落 12.4 个百分点。三季度，22 城住宅用地溢价成交占比为 25.6%，较去年同期回落 4.5 个百分点。具体到城市来看，上海、杭州土拍维持一定热度，杭州三季度出让宅地 14 宗，12 宗溢价，其中 9 宗溢价率超 20%，临平数字商贸城地块溢价率达 59%；上海三季度出让宅地 12 宗，5 宗溢价，静安曹家渡社区、徐汇斜土街道地块溢价率均超 30%，其中徐汇斜土街道地块成交楼面价刷新全国最高单价纪录。成都、合肥、福州、南京部分地块房企举牌较为积极，成都三季度出让宅地 23 宗，9 宗溢价，其中锦江柳江街道祝国寺地块成交溢价率达 42%，但其余溢价地块溢价率均在 10% 以下；合肥、福州出让 10 宗地左右，均仅 1 宗地块溢价率超 20%；南京三季度出让宅地 55 宗，也仅鼓楼凤凰街道地块溢价超 20%，51 宗底价成交。
拿地企业方面，央国企及地方国资仍是主力，民企拿地信心依旧偏弱，房企投资信心的改善依赖于销售企稳。根据中指数据，2024 年 1 至 9 月（截至 9 月 26 日），22 城累计拿地金额中央国企占比 47%，地方国资占比 29%，两者合计达 76%，是拿地的绝对主力。具体来看，北京、广州、上海、深圳等地央国企占比居高位，而福州、郑州、无锡、沈阳等地，地方国资是拿地主力。仅有少部分城市民企拿地金额占比较高，如杭州近两年民企拿地占比均在高位，滨江、建杭、兴耀等本地民企持续拿地，2024 年 1 至 9 月，杭州民企拿地金额占比达 52%。
报告指出，整体来看，2024 年全国土地市场的缩量态势尚未改变，房企拿地仍较为审慎，仅热点城市的核心板块维持一定热度。短期来看，土拍环境持续宽松，政府在供地端及土拍政策调整上更加市场化。未来如果市场销售能够在政策带动下逐渐企稳，核心城市的土拍情绪或将温和修复，同时结合中央强调 “严控增量” 来看，全国土地市场整体量价预计仍将处于低位。